来自：青年投资家俱乐部
近日，“2023黑马产业大会”在北京举行。本次大会主题为“产业新力量”，来自北京怀柔、四川绵阳、江苏南京、重庆、山东青岛、山东威海、广东佛山等7个产业城市和园区的政府代表，40余位在数字经济、绿色能源、消费、智能制造等产业极具影响力的龙头企业管理者、投资人，与全国各地的300多位一线产业创业者相聚一堂，共话产业新未来，展现产业新力量。
会上，金沙江创投主管合伙人朱啸虎分享他对于当前消费产业和企业服务的投资看法。
以下是核心内容汇总：
今天会场上，一半是做消费的，一半是做企业服务的。我先说我的观点，对于消费，我非常有信心。今天消费公司特别有信心，消费类企业家特别信心爆棚。对于企服，未来两三年内请大家放弃融资的幻想，必须能够自己造血。
三个最大的确定性撑起火热的消费市场
我先谈消费。中国资本市场不太受待见消费行业。因为大家关心的是未来十年的新变化，很少有人关心什么是不变的，什么是最大的不变量。
不确定性之下，中国有三大因素是当下最大的确定性。
第一，统一大市场。中国拥有14亿人组成的统一大市场。全世界，独一份。和东南亚市场相比，中国市场是最具有确定性、最有吸引力。
第二，成体系的供应链。很难被复制。东南亚想抄袭中国成体系的供应链，没有二三十年是没有希望的。最大可能性是形成以中国广东为核心基地，东南亚配合的新雁行模式。东南亚的机会是浅层的价值创造，比如包装。
第三，中国创业者的努力、韧性。放眼世界，无出其右。中国创业者的卷，是无敌的。中国的创业出海是无敌的。
所以，我特别看好中国的消费市场。中国消费市场的机会特别多。不久之前，我跟消费创业者聊天，他们都信心爆棚，觉得遍地都是机会。很多我们想不到的细分品类，都做得非常好。比如西梅汁、红豆水、玉米汁。因为中国的消费主力是90后和00后。他们愿意尝试新品牌。只要产品好，处处皆机会。
2020年、2021年消费升级泡沫期间，很多人说所有的消费品类都可以重做一遍。今天，我想说的是2021年打出来的消费升级泡沫里的公司都可以重做一遍。它们证明了市场、证明了用户需求，但今天的消费者不会为高价买单。今天，我们特别看好能够为14亿老百姓做高性价比产品的消费公司。针对泡沫期做得好的品类，打爆它们的供应链，才能保持一个健康的毛利率，才能够成为一个价格亲民且保持盈利的公司。具体而言：
第一，产品为王。
一定要聚焦在产品本身，把产品做好。靠流量的公司基本都是昙花一现。过去，不管是PC互联网时代还是移动互联网时代，靠流量红利起来的电商公司、新消费公司，都是昙花一现，没有一个能活下来。
第二，科技赋能。
怎么能够迅速的崛起？怎么能够在一两年之内迅速地从零做到大几亿的销售额，必须靠科技赋能。没有科技赋能是不可能做到的。
科技赋能包括两个方面，一个是技术赋能，比如说线下连锁便利店好特卖，两年之内实现了月销售额300倍以上增长。以前中国投资人不愿意投线下公司。因为线下公司增长慢，不像互联网公司那样具有爆发性。今天不一样了。线上没有红利了，线下反而有红利的。为什么？因为科技赋能。它是做临期产品的连锁便利店，必须对效期有特别好的管控，因为临期产品的有效期比较短，若管控不好，可能会造成巨大的浪费。所以必须要有非常强大的科技赋能。
第三，积极拥抱新渠道。
像抖音直播，是一个非常好的渠道。像我们投的酸菜鱼叮叮懒人菜，两年之内从0开始，做到酸菜鱼单品月销售额两个亿，这在之前是不可想象的。新渠道的威力巨大，真地把产品做好，是有很大爆发性潜力的。
第四，连锁下沉。
同样也是一个巨大的机会点。下沉市场，消费力反而更稳定。而且下沉市场非常大，每个区域可能都不一样。细分消费品类，至少可以在下沉市场做到区域为王。比如说像零食散装，现在基本形成区域为王的局面了。一旦形成区域为王的局面之后，其他人很难打进来。下沉连锁是一个非常大的机会。
中国企服企业的唯一出路
上个月我和大家讲，中国企服的春天可能还需要等5-10年。因为过去几年，投资人对企业服务的增长率特别失望。最近ChatGPT-4出来以后，我很抱歉地和大家说，企服的寒冬可能漫漫无期。
ChatGPT太强大了，对创业公司很不友好。创业公司基于ChatGPT能够创造的价值非常单薄。
给大家分享一个案例。美国过去有两家公司非常火，一个是Grammarly，做自动语法纠错的；还有一个是Jasper，它最早拿ChatGPT的试用帐号，基于它做自动营销文案生成。这两家公司都很快成长为独角兽。
ChatGPT-4出来以后，这两家公司或将很快归零，根本守不住。它们的价值太单薄了，怎么向客户收费呢？
国内也有一家公司，为腾讯会议做自动会议纪要，并把需要跟进的事项分发给与会者的日程表上。千人团队用时一年，准确率只有60%。而现在ChatGPT可以做到90%的准确率。完全是降维打击。ChatGPT太强大，不利于创业公司，但反而利好每个行业中的现有玩家。
现在，已经拥有使用场景的玩家，通过ChatGPT很容易就能为自己的产品加上人工智能的功能。比如hr部门里，有几个人是专门回答员工福利问题的。今天，这些人全部可以被ChatGPT替换掉。
那么，中国的软件企业有没有出路？我感觉还是有出路的。
在哪里？
第一个机会，细分赛道里的传统企业可能反应比较慢，对于创业公司来说，可能会有一个颠覆性机会。
因为ChatGPT能够快速地提高生产力，提高到十倍以上。可能降低软件领域，现有玩家软件本身的价值。比如协同管理软件，可以稳定且可靠地支持几百人同时并发地在软件上面做修改，这个难度系数是比较高的。
但因为生产力指数式提高，一件事情从原来几百人协同变成现在几十人协同，这也无形中降低了协同管理软件的进入门槛和难度。一个新进入的玩家，可以利用这个契机，推出一个协同管理软件，颠覆掉原有的玩家。
第二个机会，交付最终服务。
创业者不卖软件，但交付最终服务。把客户紧紧抓在自己手上，随着技术的进步，跟着技术不断进步，同时为客户提供更好服务。举个电话中心的例子，一个进入的玩家利用ChatGPT做出一个电话通信软件，但他不卖这个软件，卖的是最终通信服务。他雇用10%-20%员工，配合使用80%-90%的机器人。这家公司即便以电话中心50%的价格，仍可以获得百分之六七十的毛利。他的价格杀伤力是无比巨大的。
所以，对中国的企业软件来说，可能software enable service是唯一的出路。
